償二代二期工程下，國壽財險償付能力已有多季度低于行業水平，增資90億元獲批有望改變這一局面。

　　日前，銀保監會批復同意中國人壽財產保險股份有限公司(以下簡稱“國壽財險”)增加注冊資本90億元，這有助于提升償付能力水平。截至2022年三季度末，國壽財險的核心償付能力充足率、綜合償付能力充足率分別為155.58%、192.11%。據銀保監會官網數據，同期財險公司的平均水平分別為205.3%、238.9%。此前，國壽財險上述兩項償付能力指標已有多個季度低于行業平均水平。

　　此外，吉林銀保監局公布2023年轄區內首批罰單。國壽財險吉林省分公司等三家分支機構因未嚴格執行車險條款費率、人為調減未決賠案估損、虛構保險中介業務等違規事由收到7張罰單，合計被罰沒85萬元。值得注意的是，國壽財險在2022年亦頻收罰單。據記者不完全統計，國壽財險當年累計收到銀保監會開出的22張罰單，合計被罰沒698.5萬元。

　　償付能力低于行業水平

　　日前，銀保監會批復同意國壽財險增加注冊資本90億元，由188億元變更為278億元。其中，中國人壽保險(集團)公司、中國人壽(02628.HK)分別增資54億元、36億元。增資完成后，國壽財險的注冊資本金將超過財險“老三家”人保財險、太保產險、平安產險。國壽財險增資背后，或是因為連續下滑的償付能力指標。

　　自2022年起，保險業執行《保險公司償付能力監管規則(Ⅱ)》(以下簡稱“償二代二期”)，對部分險企的償付能力造成沖擊。國壽財險作為大型財險公司，其償付能力充足率亦出現波動下滑且低于行業平均水平的情況。

　　具體來看，2022年一至三季度，國壽財險的核心償付能力充足率分別為159.87%、161.17%、155.58%。對比來看，同期財險公司該指標的平均水平分別為204.2%、203.7%、205.3%。國壽財險的綜合償付能力充足率分別為199.09%、197.64%、192.11%，同期財險公司平均水平分別為236.3%、238.5%、238.9%。國壽財險在償付能力報告中預測，2022年四季度，兩項償付能力指標還將進一步下滑。

　　*國壽財險償付能力指標，根據償付能力報告數據制圖

　　國壽財險在各季度的償付能力報告中表示，2022年一、三季度實際資本下降的主要原因分別是受年初資本市場波動影響公司投資收益減少影響凈利潤、浮盈大幅減少;2022年二季度最低資本上升是由于自留保費及未決賠款準備金上升導致風險暴露增加，權益類投資資產浮盈增加導致權益價格風險的最低資本風險暴露增加。

　　對此，國壽財險表示，公司通過加強資本管理，確保公司具有與風險及業務規模相適應的資本，保持償付能力持續充足。

　　2022年全年罰款近700萬

　　近日，吉林銀保監局發布行政處罰信息顯示，國壽財險吉林省分公司存在未嚴格執行車險條款費率、人為調減未決賠案估損等違法違規行為，予以處罰33萬元，并對兩位相關負責人合計罰款4萬元。國壽財險長春市凈月區支公司虛列防預費支出19筆共計145.39萬元，吉林銀保監局對該分支公司及1位相關責任人合計罰款21萬元。國壽財險長春市二道區支公司因存在虛列費用、虛構保險中介業務等違法違規行為被罰款25萬元，1位相關負責人被罰款2萬元。

　　值得注意的是，國壽財險在2022年亦頻收罰單。其中，2022年7月，湛江銀保監局對國壽財險湛江中心支公司開出一張215萬元的罰單，包含162萬元的公司主體罰款以及53萬元的相關責任人罰款。該張罰單在當年財險公司單筆罰款金額中居首位。據不完全統計，2022年國壽財險收到銀保監會及各地監管局開出22張罰單，合計被罰沒698.5萬元。經梳理發現，國壽財險涉及的主要違法違規事由包括虛構保險中介業務套取費用、給予客戶合同外利益、涉訴案件未在期限內賠付、未按照規定使用經批準或者備案的保險費率等。

　　普華永道在《2022年度保險業金融機構監管處罰及政策動態》中指出，2022年度財險罰單數量前五的違法違規事由分別為編制或提供虛假的報告、報表、文件、資料，虛列費用，虛構中介業務套取費用，給予投保人保險合同約定以外利益，未嚴格執行經批準或備案的保險條款、保險費率。對比來看，國壽財險多次被處罰的違規事由亦是監管開出罰單的重災區。

　　對外經濟貿易大學保險學院教授王國軍告訴《中國科技投資》記者，“在嚴監管的環境下，保險公司因分支機構的一些違規行為而受到監管部門的處罰是比較常見的。尤其是在車險領域，保險公司常因未嚴格執行條款費率，沒有做到‘報行合一’(即保險公司要按照規則制定費率，確定和報送手續費的取值范圍和使用規則，并按照使用規則來支付手續費)，為美化財務報表調減未決賠案估損，為了費用或走賬虛構中介業務等違規行為而遭到處罰。國壽財險不是個例，吉林轄區的情況也不是個案?！?/p>

　　對此，王國軍還表示，財險業的嚴監管沒有發生本質變化，沒有最嚴，只有更嚴。目前，保險公司所能做的只有合規操作，不能存在僥幸心理。對已受到處罰的保險公司而言，其應加強對省市級分支機構的內控管理并完善制度，加大內部獎懲力度。

　　一位不具名的保險業內人士亦向《中國科技投資》記者表示，此類頑疾屢禁不止，主要與市場原因相關。近年來，保險業務競爭激烈，各家公司為了業務競爭，采取各種方法變相價格競爭。在產品價格和營銷費用明確上限的情況下，保險營銷人員為了競爭業務，容易出現各種違規情況。對于保險公司而言，公司對各級機構的考核不應是一味追求保費規模，而是保費、利潤及合規等多緯度的綜合考核。從監管的角度來看，監管部門可在加強償付能力監管的基礎上，暢通市場準入與退出機制。

　　企查查數據顯示，在國壽財險現有的10023條司法案件記錄中，其中機動車交通事故責任糾紛有7203條，占據訴訟總數的71.86%。在現有的7467條裁判文書記錄中，國壽財險作為原告的涉訴金額為58.27萬元，作為被告的涉訴金額則為3365.34萬元。

　　值得注意的是，2020-2021年，國壽財險的凈利潤分別為17.85億元、6.21億元，分別同比下降21.02%、65.21%。另外，2019-2021年，國壽財險的機動車輛險保費收入占比分別為89.3%、84.6%、77.97%，承保利潤分別為-4.98億元、-7.56億元、-20.25億元?？梢?，國壽財險承保虧損居首位的險種是機動車輛險，且承保虧損金額逐年上升。

　　來源：中國科技投資